| Wheat token (WHEAT)
Fundamentele analyse ㅡ |
9 DECEMBER 2021
In de afgelopen weken zijn de de crypto coaches van Crypto Insiders samen met enthousiaste vrijwilligers bezig geweest met een uitgebreide analyse over cryptocurrency-project Wheat Token (WHEAT). In ons Discord-kanaal was te zien welke onderdelen werden behandeld en hoe er onderzoek naar werd verricht. Dit document is de volledige bundeling van de bevindingen. Dit document is geen investeringsadvies, maar een samenvatting van de fundamentele aspecten van een cryptocurrency-project. Tevens is het niet toegestaan deze documentatie te delen buiten de abonnees van Crypto Insiders en vrijwilligers die hebben bijgedragen aan deze analyse. |
Wat is Wheat Token in het kort
Wheat Token van Growth DeFi is een veilige, cross-chain opbrengst-optimalisator die een aantal van de hoogste opbrengsten en meest veilige kluizen van decentralized finance (DeFi) biedt. Wheat is gebouwd om duurzame opbrengst rendementen te bieden aan zowel korte termijn als lange termijn gebruikers.
Wel is het goed om vooraf te weten dat Growth Defi een ecosysteem is met meerdere tokens.
GRO
GRO is de bestuurstoken van het ecosysteem. MOR’s systeem overschot koopt en verbrandt GRO.
WHEAT
Wheat token is de “aanmoediging munt” van het ecosysteem. Terugkoop- en verbrandingsmechanismen worden geïmplementeerd via prestatievergoedingen op stkTokens in combinatie met “fee” verzamelaars.
gROOT
gROOT is de index token van het ecosysteem. Het maakt gebruik van de producten van het ecosysteem (en van andere BSC DeFi platforms) om opbrengsten te genereren. Deze heeft een extreem laag aanbod (max supply).
White-paper
WHEAT Vaults
Wheat is de incentive token van het ecosysteem, inclusief Growth DeFi’s gelijknamige opbrengst-optimalisator. Terugkoop- en verbrandingsmechanismen worden geïmplementeerd via prestatievergoedingen op stkTokens in combinatie met vergoeding verzamelaars. Dit zal WHEAT na verloop van tijd deflatoir maken. stkTokens zijn tokenized yield farming posities in verschillende protocollen zoals ApeSwap en PancakeSwap.
De standaard prestatievergoeding voor stkTokens is 5% van het token dat het yield-farming is. In het geval van ApeSwap en PancakeSwap strategieën, gaan deze vergoedingen naar de respectievelijke fee verzamelaars. Er zijn geen stortings- of opnamekosten in stkTokens V2. Ze worden gebruikt als ilks voor MOR, en het hebben van storting / opnamekosten zou alleen maar wrijving toevoegen.
stkTokens hebben een audit van ConsenSys Diligence
Fee verzamelaars
Als een protocol, is het het beste om blootstelling aan de protocollen die gebruikers zijn opbrengst landbouw en maximaliseren van het resultaat van de prestatie vergoedingen verzameld.
Dit is de reden waarom in plaats van de BANANA of CAKE die uit prestatievergoedingen worden verzameld te verkopen en ze te verkopen om WHEAT terug te kopen, de fee verzamelaars ze inzetten om beloningen te krijgen. Deze beloningen worden vervolgens gebruikt om een constante en duurzame koopdruk op WHEAT te zetten. Als bijkomend voordeel profiteert WHEAT zelfs nog meer wanneer de prijs van deze tokens omhoog gaat, omdat meer WHEAT gekocht kan worden door de fee-verzamelaars.
WHEAT token doelen
Emissiewaarde: 0.1 WHEAT/blok (zal sterk verminderd worden na verloop van tijd) Instroom: prestatievergoedingen van stkTokens + inzet beloningen van CAKE- en BANANA-fee verzamelaars
De doelen voor WHEAT zijn:
- Het verminderen van het remissiepercentage overuren
- Verhogen van het totaal aan geïnde prestatiebeloningen door een grotere inzet van MOR (resulterend in meer TVL voor stkTokens)
- Verhogen van het bezit van CAKE en BANANA in de vergoeding verzamelaars
- Verlaging van het aanbod van door constante opkoop bij de ophalers
MOR Yield
Hoewel dit geen parameter is van MOR Vaults, zijn de meeste ilks stkTokens die wel een opbrengst hebben, en gebruikers kunnen profiteren en alle opbrengst APY vastleggen. Hier zijn een paar voorbeelden van ondersteunde ilks en waar zij hun opbrengst vandaan halen:
- stkBANANA (BANANA samenstelling)
- stkCAKE (CAKE samenstelling)
- stkMOR/BUSD ApeSwap LP Token (BANANA + Swap Vergoedingen)
- stkBNB/BUSD PCS LP Token (CAKE + Swap Vergoedingen)
- stkBTCB/BUSD PCS LP Token (CAKE + Swap Vergoedingen)
- stkBUSD/USDC PCS LP Munt (CAKE + Swap Vergoedingen)
Het echte voordeel met MOR komt van het combineren van lage stabiliteit kosten (vergeleken met geldmarkt protocollen), rendement op ilks, en conservatieve leverage om liquidaties te vermijden. Wanneer een gebruiker een nieuwe kluis aanmaakt, kan hij invoeren hoeveel onderpand hij wil geven en hoeveel MOR hij initieel wil slaan. Zodra zij de kluis hebben aangemaakt, kunnen zij deze beheren vanaf hun persoonlijke dashboard. Gebruikers kunnen de evolutie van hun onderpand en schuld volgen en meer MOR slaan, hun MOR-schuld gedeeltelijk of volledig terugbetalen en onderpand storten/opnemen zolang ze aan de criteria voor de minimale zekerheid verhouding voldoen.
ApeSwap x Growth DeFi
Een van de belangrijkste onderdelen van MOR is de symbiotische relatie die bestaat tussen ApeSwap (een populaire AMM op BSC) en MOR. MOR stelt ApeSwap gebruikers in staat om het meeste uit hun BANANA te halen door hen in staat te stellen rendement te blijven verdienen met het inzetten van beloningen, terwijl ze in staat zijn om MOR te munten met het onderpand.
Groei DeFi Voordelen:
- MOR/BUSD ApeSwap LP Token farm gestimuleerd met BANANA (wat een verhoogde liquiditeit voor MOR betekent)
ApeSwap Voordelen:
- De meeste transacties met behulp van MOR worden gerouteerd via de MOR/BUSD ApeSwap Liquidity Pool (met uitzondering van arbitrages tussen de ApeSwap LP en de PSM). Als gevolg daarvan, wanneer iemand MOR koopt/verkoopt voor leveraging/deleveraging/trading, voegen zij volume toe aan ApeSwap.
- stkBANANA ondersteund als een ilk om MOR te munten (wat betekent dat gebruikers een hefboom kunnen gebruiken op hun BANANA posities en een hogere opbrengst kunnen verdienen)
- 2% van alle BANANA gekweekt door het stkBANANA contract wordt verbrand
- 5% van alle BANANA die gekweekt wordt door stkTokens die ApeSwap LP Tokens gebruiken, wordt verbrand.
Het doel is om een van de dominante pools in ApeSwap te worden, zowel in termen van volume als TVL.
GRO
Circulerende voorraad: Ongeveer 380.000
GRO is de core governance token van het Growth DeFi ecosysteem. Het wordt teruggekocht en verbrand met behulp van het overschot aan systeem overschot in MOR.
Systeem Surplus neemt toe uit drie bronnen:
- Stabiliteit Vergoedingen
- Liquidatie boetes
- PSM Vergoedingen
Het is ideaal om altijd wat MOR in het systeem overschot te reserveren als bescherming tegen black swan-gebeurtenissen. Dit overschot wordt gebruikt om GRO te kopen en te verbranden.
GRO is de governance token die gebruikt wordt om te stemmen over de belangrijke beslissingen voor MOR zoals stabiliteit vergoedingen, schuld plafonds en andere belangrijke parameters.
gROOT
Circulerende voorraad: Ongeveer 1.600
gROOT is een gediversifieerde manier om te beleggen in Growth DeFi producten zoals stkTokens en MOR.
Deflatie Mechanismen voor gROOT:
3% van elke storting/opname in gROOT Harvest buybacks gROOT
De schatkist van gROOT koopt gROOT terug met een deel van zijn cashflow in de loop van de tijd
Lange-termijn doelstellingen voor gROOT:
- De schatkist participaties verhogen
- Verhogen van het bedrag dat wordt uitgekeerd aan gROOT houders via gROOT Harvest
- Verlaag de circulerende en totale voorraad.
Roadmap
2021: (Let op: er is geen roadmap bekend, dit is een overzicht van de tot nu toe behaalde mijlpalen.)
6 Oktober
The Growth DeFi ecosystem has its own incentives token called WHEAT that is used to incentivize certain behaviors such as providing liquidity and staking native tokens, enabling users to get a yield on their GRO, MOR, and much more.
GRO Benefits
- Ecosystem Governance
- Defliatoinay
- Earn WHEAT bij Staking
- CRosschain
7 Oktober
Although it has previously been announced, we are excited to formally announce our plans for Growth DeFi to launch its full ecosystem arsenal cross-chain on the Avalanche network!
This launch involves the entire ecosystem going multi-chain, including the MOR and WHEAT protocols, plus the tokens GRO, WHEAT, and MOR.
13 Oktober
With the cross-chain launch of the Growth DeFi ecosystem on Avalanche imminent, we are thrilled to announce our conjuncture with none other than the leading DEX on Avalanche: Trader Joe!
12 November
Launch of the tokens
WHEAT Hybrid Bridge
- Supply Reduction via Arbitrage
- Cross-Chain Incentives Realignment
- Supply Reduction via Bridge Fees
- Chains Can Swap Earning
- Bridge-Burning Benefits
- Self-Adjusting Incentives
- Exceptionalll High APY’s
- Increased Yield-Generating Assets
17 November
WHEAT + GRO Bonds
- More liquidity depth for buying/selling GRO & WHEAT
- Reduced sell pressure from LP farms
- Increased MOR in circulation
- Extra profits from swap fees
- Reliable liquidity regardless of market conditions
Tokenomics
WHEAT is gebaseerd op de BEP-20 standaard met een totale uitgifte van 200 miljoen tokens. De token zal worden gebruikt voor meerdere doeleinden in de volgende verhoudingen.
Aanbod
Totale aanbod: Niet van toepassing
Circulerend aanbod: 657.785,768 WHEAT
WHEAT Stats
Total Value Locked (TVL) $17,797,049.6 (Across all Farms)
Fee Collectors TVL $4,193.84 (Across all Farms)
Total WHEAT Burned 80,893.474 WHEAT
Circulating Supply 657,785.768 WHEAT
New WHEAT/second 0.0347 WHEAT
De prijs (9 december 2021)
WHEAT actuele prijs: $7,65
24-uurs handelsvolume: $412.560,00
Marktkapitalisatie: $4.884.596,472
All time high (ATH): $30,01
All time low: $1,18
Initiële IDO prijs: $1,18
Winstpercentage afgelopen jaar: +542.58%
Winstpercentage nu ten opzichte van de ATH: -74.81%
Gebruiksdoel
WHEAT is het token dat wordt gebruikt om de producten van het GrowthDefi- ecosysteem te stimuleren. In ruil daarvoor wordt een groot deel van de inkomsten besteed aan het terugkopen en verbranden ervan , het uiteindelijke doel is om Wheat deflatoir te maken. Wheat is een veilige , crosschain yield-optimizer die enkele van DeFi’s hoogste opbrengsten en veiligste kluizen biedt. Het is gebouwd om duurzame rendementen te bieden aan zowel gebruikers op korte als lange termijn.
Growth Defi is een ecosysteem met meerdere ketens dat producten combineert zoals de over-collateralized stablecoin (MOR) en yield aggregator ( WHEAT) om het hoogste niveau van kapitaal efficiëntie voor zijn gebruikers te bieden. Alle producten maximaliseren de waarde van tokenhouders door gedecentraliseerd beheer. WHEAT biedt hogere APY`s dan andere opbrengst-optimizers , omdat het meerlaags is , wat frequente bereiding mogelijk maakt. Gebruikers hebben ook de mogelijkheid gebruik te maken van het veilige stablecoin en leenplatform MOR om hun rendement-verdienende LP“s te benutten
Lange termijndoelen van WHEAT zijn :
- Verminderen van de emissie snelheid overuren
- Verhoging van de totale vergoedingen die zijn geïnd uit prestatievergoedingen door een grotere acceptatie van MOR ( resulterend in meer TVL voor stkTokens)
- Verhogen bezit van CAKE en BANANA in de vergoedingen verzamelaars
- Verlagen van de WHEAT-voorraad door constant terugkopen met de vergoedingen verzamelaars
Werkend product
Vaults
Hierin zet je tokens vast om de andere tokens te “farmen” Dit heeft zeer hoge rendementen soms.
MOR
MOR is een stablecoin die wordt gedekt door rendement dragende collaterals.
WHEAT tokens (stkTokens)
Wheat is een opbrengst optimalisatie en tokenization van opbrengst “farmers posities”. Deze yield farming posities kunnen worden gebruikt als onderpand om MOR te slaan.
Marktomvang
Yield farming is een aspect van DeFi waarbij “crypto assets aan het werk worden gezet” door ze in autonome financiële protocollen te plaatsen om strategieën zoals uitlenen, liquiditeit verschaffen en staken te benutten om het rendement te maximaliseren.
Swaps (onderdeel van Yield Farming) zijn een van de meest fundamentele derivaten in de traditionele financiële wereld: de marktomvang voor swaps is maar liefst $ 524 biljoen. De swapmarkt wordt gewoonlijk gedomineerd door bedrijven en financiële instellingen en er nemen zelden particulieren aan deel. Tot begin dit jaar was er geen mogelijkheid om renteswaps op het DeFi te gebruiken. Dat verandert nu echter met de DeFi protocollen Pendle Finance, APWine en Element Finance die een nieuwe opbrengst primeur brengen die tot voor kort een volledig onaangeboorde markt was en een gemakkelijke manier biedt voor Yield Farmers om winst te nemen op hun toekomstige opbrengsten.
Wheat van Growth DeFi is een veilige, cross-chain opbrengst-optimalisator die enkele van de hoogste opbrengsten en meest veilige kluizen van DeFi biedt. Wheat is gebouwd om duurzame opbrengst rendementen te bieden aan zowel korte termijn als lange termijn gebruikers. De Yield markt is “booming”. Maar eigenlijk is dat met alle Crypto gerelateerde diensten. Het is koffiedik kijken om te zien welke speler uiteindelijk zal overblijven op de lange termijn
Concurrenten
PancakeSwap
PancakeSwap is de toonaangevende geautomatiseerde market maker en het eerste miljard-dollar project op Binance Smart Chain. Het gedecentraliseerde uitwisselingsprotocol is naar de top van het DeFi platform gestegen met een huidig 24-uurs handelsvolume van $400M, waarbij het gevestigde bedrijven als Uniswap en Sushiswap achter zich laat.
Autofarm
Autofarm is op een missie om opbrengsten te aggregeren en gedecentraliseerde uitwisseling op de meest naadloze manier mogelijk te maken op Binance Smart Chain. Het twee maanden oude protocol heeft een ongekende groei gekend, met een totale waarde van $1.3B, meer dan $20.7M 24-uurs handelsvolume, en een $124M market cap. Er zijn Yield Farms in overvloed. Er zijn meer dan 30 liquiditeits pools met aanzienlijke APY’s.
Harvest
Harvest is een internationale coöperatie van nederige “farmers” die hun middelen bundelen om deFi opbrengsten te verdienen. Wanneer “farmers” storten, kweekt Harvest automatisch de hoogste opbrengsten met deze stortingen, gebruikmakend van de nieuwste technologieën.
apeswap.finance &Sushi Zijn ook nog 2 degelijk grote concurrenten.
Oprichters & Directie
Zijn niet bekend, en erg moeilijk te achterhalen, wij zijn alleen te weten gekomen dat ene Mike Long een Co-Founder is.
Doorgaans ie een onbekend team een red flag. Dit hoeft niet altijd zo te zijn, zo zijn de makers van uniswap en pancakeswap ook niet bekend.
Partnerships
WHEAT (GrowthDefi) zijn nog niet zo heel lang bezig. Hun focus is nu vooral om zichtbaarheid te creëren via platformen zoals:
- Avalanche
- ApeSwap.Finance
- Trader Joe
Is dit het juiste koopmoment?
Gezien wij geen financieel advies mogen geven kunnen we daar geen uitspraak over doen.
Wij zijn echter wel van mening dat je door deze fundamentele analyse een beter onderbouwde beslissing kunt nemen aan de hand van de door ons verstrekte (verzamelde) gegevens. Wheat Token (WHEAT)
Beschikbaarheid op cryptocurrency exchanges
Wheat Token (WHEAT) is op dit moment (9 december 2021) beschikbaar op de volgende cryptocurrency exchanges:
- Trader Joe
- PancakeSwap (v2)
- apeswap.finance
